Prosus « Terug naar discussie overzicht

quote:

Audhumbla schreef op 5 april 2021 15:53:

Gaat weer lekker...

quote:

Brimily schreef op 5 april 2021 16:03:

[...]waar kan ik dat zien?

quote:

Audhumbla schreef op 5 april 2021 16:13:

[...]

finance.yahoo.com/quote/tme/

quote:

A3aan schreef op 5 april 2021 21:44:

En weer omlaag. Een zeer teleurstellende koersontwikkeling. Ik had daar niet op gerekend gezien mijn inkoop van donderdag op 20,00 euro. Maar laten mogelijke kopers zich wel realiseren dat koers enkele dagen geleden op 16,31 stond en enige maanden terug zelfs 10,25. Dus er is een heel hoog risico. Daar staat tegenover dat koers ook 32,21 heeft aangetikt in maart. Ga er alleen in als u zich kan permitteren om een mogelijk verlies te kunnen accepteren.

quote:

Audhumbla schreef op 4 april 2021 16:29:

Ik zit er zelf flink in op 21 dollar. Hoe ziet de korte termijn uit denken jullie? Zien we de 25 binnen nu en twee weken?

quote:

Superrubio schreef op 6 april 2021 14:41:

SPOTIFY 9.1% - DEELNEMING 1
- market cap USD 51.93 miljard (5 april)
- Waarde deelneming van 9.1%: USD 4.276 miljard

Komende 9-12 maanden
- Geen winst voor Spotify momenteel, dus momenteel geen extra outlook daarvoor nodig

Waarde deelneming
USD 4.276 miljard

UNIVERSAL 20% - DEELNEMING 2
- Winst 2020: USD 1.7 miljard
- 29 x winst is er door TME betaald voor laatste 10%. Dat betekent een geschatte waarde van USD 49.3 miljard
- Waarde USD 9.86 miljard voor TME's belang van 20% in Universal

Komende 9-12 maanden
- Wel 20% in Universal aandeel meegenomen maar tegen k-w verhouding van slechts 30
- Voorspelde winst 2021 USD 2.143 miljard
- Verwachte toename winst dus USD 0.443 miljard
- 0.443x0.2x30 = USD 2.658 miljard

Waarde deelneming
USD 9.86 miljard (1e kwartaal) en USD 12.5 miljard (9-12 maanden)

WARNER MUSIC 1.6% - DEELNEMING 3
- Koers USD 35.27 (5 april)
- X uitstaande aandelen 514.350.000
- Market cap: 35.27x 514.350.000 = USD 18.14 miljard
- Waarde deelneming is USD 0.290 miljard

Komende 9-12 maanden
Niet meegenomen vanwege kleine belang dat TME heeft in Warner Music

TOTAAL DEELNEMINGEN

Waardering deelnemingen / eerste kwartaal 2021
1. USD 4.276 miljard (Spotify)
2. USD 9.86 miljard (Universal Music)
3. USD 0.290 miljard (Warner Music)
Subtotaal USD 14.426 miljard

Verwachte winst deelnemigen over 2021
1. USD 2.658 miljard (Universal Music)
Subtotaal USD 2.658 miljard

Waarde deelnemingen TME ultimo 2021
USD 17.084 miljard

TME

Waarde eerste kwartaal
- Winst over 2020 bedraagt USD 0.637 miljard
- Minus 0.1× USD 1.7 miljard = 0.17 miljard (eerste deel Universal)
- Aangepaste winst over 2020 wordt dan USD 0.467 miljard
- 35 (k-w verhouding) x 0.467 = USD 16.35 miljard
- 50 (k-w verhouding) x 0.467 = USD 23.35 miljard
- 65 (k-w verhouding) × 0.467 = USD 30.355 miljard

Verwachtingen ultimo 2021
- Groei winst 15% van USD 0.467 miljard = USD 0.07 miljard
- 0.07 x 35 (k-w verhouding) = USD 2.45 miljard
- 0.07x 50 (k-w verhouding) = USD 3.5 miljard
- 0.07 x 65 (k-w verhouding) = USD 4.55 miljard

TME & DEELNEMINGEN

Eerste kwartaal / ultimo 2021
USD 14.426 miljard / USD 17.084 miljard (deelnemingen)
USD 16.35-30.355 miljard / USD 18.8-34.905 miljard (TME)

TOTAAL USD 30.776-44.781 miljard / USD 35.884-51.989
KOERS USD 18.32-26.66/ 22.01-31.90

CONCLUSIE
ONDERGRENS KOERS TME IS VOOR MIJ EUR 23.30. DUS WE ZITTEN TE LAAG EN MIJN MINIMALE KOERSDOEL VOOR TME IS EUR 28

quote:

Audhumbla schreef op 6 april 2021 14:47:

[...]

Ziet er goed uit!! Eind december had TME 11 miljard dollar in kas. Weet iemand of dit gereserveerde gelden voor muzikanten zijn? Of is het vrij beschikbaar?

quote:

Audhumbla schreef op 6 april 2021 14:47:

[...]

Ziet er goed uit!! Eind december had TME 11 miljard dollar in kas. Weet iemand of dit gereserveerde gelden voor muzikanten zijn? Of is het vrij beschikbaar?