TIE « Terug naar discussie overzicht

PERSBERICHTEN

1.709 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 ... 82 83 84 85 86 » | Laatste

Omlaag ↓

gkp2 16 augustus 2012 10:03

aextracker dank voor je heldere analyse. een AB waardig.
gkp2

Dinald 16 augustus 2012 14:22

quote:
kwirk schreef op 15 augustus 2012 21:35:
Verder nog mededelingen die het vermelden waard zijn?
[/quote]
..Verder vind ik de inkomsten van Light 60K wat aan de lage kant voor een bedrijf van 7 man...

Het bevestigt mijn vermoeden dat er niet zozeer een krachtig bedrijf is overgenomen, maar een bedrijfje dat armslag mist en nauwelijks vet op de botten heeft. Door de overname kunnen nu in elk geval de salarissen van dat clubje betaald worden uit de liquiditeitsruimte die TIE wel heeft.

Opvallend is ook het gratuit uitdelen van 150K aandelen tegen de nominale prijs van 0,10 aan de nieuwe directeur. Een kleine bijdrage aan de TIE-aandelen-inflatie.
Het toont een beetje "Griekse" mentaliteit qua financiering.
De waarde van het aandeel is ook vergelijkbaar met een Griekse staatsobligatie. t Duurt nog ff voordat ie wat waard is, maar dan gaat t ook snel :)

marcello106 16 augustus 2012 19:39

quote:
aextracker schreef op 16 augustus 2012 00:56:
[...]

De ADEC file toont daarbij aan , dat ondernemen altijd downsides kent, waarbij het gezegd mag worden dat gezien de 3 years contracted value development, TIE blijkbaar het verlies van Euro 1 Mln contracted met ADEC heeft overtroffen met Euro 1 mln new bizz, ergo in total 2 Mln new bizz contracted value extra gescoord = Euro 700K\jaar.

Tracker

Vorig jaar maakte de three year contacted value (incl. adec dat wel) een flinke sprong. Ik veronderstel dat het meerendeel van de contracten langjarige contracten betrof. De waarde van deze contracten loopt als gevolg van realisatie van de omzet langzaam af, en wordt pas later eventueel verlengd waarna ze in beginsel weer een hogere waarde vertegenwoordigen. Het op peil houden van de waarde is een prestatie op zich. Het uitbouwen met EUR 2 mln is wederom een bevestiging dat TIE zeer goed bezig is.

[verwijderd] 16 augustus 2012 21:30

quote:
marcello106 schreef op 15 augustus 2012 22:31:
Ik begreep eerder dat men nog tot begin 2013 vol zat.

Ik neem aan dat 60k alleen voor de periode augustus/september is.

Ik heb het nagevraagd, je hebt gelijk, de Saas-inkomsten van Light van 60K zijn inkomsten over de periode 8-8-2012 tot 30-9-2012.

marcello106 17 augustus 2012 19:25

quote:
kwirk schreef op 16 augustus 2012 21:30:
[...]

Ik heb het nagevraagd, je hebt gelijk, de Saas-inkomsten van Light van 60K zijn inkomsten over de periode 8-8-2012 tot 30-9-2012.

Dat geeft een jaaromzet van 350k-400k. Ofwel een omzet per werknemer van ruim 50k (TIE ruim 120k)

Light zocht blijkbaar een partner die de groei in SaaS kan financieren.

[verwijderd] 17 augustus 2012 20:05

quote:
marcello106 schreef op 17 augustus 2012 19:25:
[...]

Dat geeft een jaaromzet van 350k-400k. Ofwel een omzet per werknemer van ruim 50k (TIE ruim 120k)

Light zocht blijkbaar een partner die de groei in SaaS kan financieren.

Light zal toch ook wel inkomsten uit projecten en consultancy hebben?

Dinald 20 augustus 2012 11:11

quote:
Dinald schreef op 16 augustus 2012 14:22:
[...]
Opvallend is ook het gratuit uitdelen van 150K aandelen tegen de nominale prijs van 0,10 aan de nieuwe directeur. Een kleine bijdrage aan de TIE-aandelen-inflatie.

Dit soort acties: het "gratis" uitdelen van opties, is in mijn ogen fundamenteel fout voor zo'n klein beursfonds als TIE. Het verstoort de marktwerking en de prijsvorming (=koersvorming) van het aandeel. Die prijs/koers wordt bepaald door de marginale vrager en marginale aanbieder, wat bij TIE blijkt uit hele kleine bied en laat-partijen.

Eigenlijk zijn dit soort kadootjes gewoon "arbeidskosten" van een werknemer die ten laste van de winst moeten komen. TIE zou dus 150K aandelen moeten inkopen (levert nota bene nog een positief resultaat op ook want de koers is beneden de 0,10 optieprijs). Daarbij gaat het natuurlijk om een bedrag van niks voor een onderneming (15K). De marktpartijen die nu handelen in TIE zijn echter nóg veel kleiner als je kijkt naar de handelsvolumes.
Het uitdelen van opties verstoort de waardebepaling van TIE, een rommelen-met-opties-risico.
Ik ben benieuwd of men in dit forum dat ook zo ziet.

[verwijderd] 20 augustus 2012 12:16

aandelen opties voor personeel is een veelgebruikt instrument om aan personeelsbinding te doen en je bedrijf aantrekkelijk te maken ten opzichte van concurrenten op de arbeidsmarkt. Bij Tie is dat nooit een succes geweest omdat de koers al 12 jaar hoofdzakelijk een dalende lijn vertoont. Ik vind het in deze deal raar, het bedrijf wordt immers door Tie gekocht en dan had deze optieregeling niet gehoeven.

150.000 op een kleine 100.000.000 is van weinig belang, in het perspectief van een uitgehold aandeelhoudersschap kan het een verkeerd signaal zijn. Maar ja, wie weet heeft die beste man hetzelfde optimisme als de aandeelhouders bij Groupon en Facebook. Alleen gaat het daar om bedragen die er toe doen, bij Tie niet.

Ik vermoed geen enkel verband met de koers, hooguit dat het nog langer duurt voordat de koers omhoog kan

ramptoerist 21 augustus 2012 20:49

quote:
Dinald schreef op 20 augustus 2012 11:11:
[...]

Dit soort acties: het "gratis" uitdelen van opties, is in mijn ogen fundamenteel fout voor zo'n klein beursfonds als TIE. Het verstoort de marktwerking en de prijsvorming (=koersvorming) van het aandeel. Die prijs/koers wordt bepaald door de marginale vrager en marginale aanbieder, wat bij TIE blijkt uit hele kleine bied en laat-partijen.

Eigenlijk zijn dit soort kadootjes gewoon "arbeidskosten" van een werknemer die ten laste van de winst moeten komen. TIE zou dus 150K aandelen moeten inkopen (levert nota bene nog een positief resultaat op ook want de koers is beneden de 0,10 optieprijs). Daarbij gaat het natuurlijk om een bedrag van niks voor een onderneming (15K). De marktpartijen die nu handelen in TIE zijn echter nóg veel kleiner als je kijkt naar de handelsvolumes.
Het uitdelen van opties verstoort de waardebepaling van TIE, een rommelen-met-opties-risico.
Ik ben benieuwd of men in dit forum dat ook zo ziet.

Zeker, maar wat wil je dan..waarom denk je dat dit bedrijf nog een beursnotering heeft ? Voor de gemm belegger met wat stukjes ?
Als je een koersje van 0,20 verwacht is dat je eigen wens dan wel gedachte, daar heeft TIE op zich niks mee te maken lijkt me.
Die beursnotering is juist enorm handig om dit soort zaken te kunnen doen... En dat een gemm belegger hier inzit, is niet TIE's probleem, dat is het probleem van een belegger die denkt winst te kunnen halen op z'n ''investering"".

aextracker 24 augustus 2012 21:11

quote:
kwirk schreef op 17 augustus 2012 20:05:
[...]

Light zal toch ook wel inkomsten uit projecten en consultancy hebben?

Nee dat zullen ze met 5 FTE's en 150 klanten verdeeld in notariaten en advocatuur \ legal counsellors vs. deurwaarders\incassobureau's vast en zeker niet de tijd voor gehad hebben.
Wsl. een kwestie van indertijd vanuit een project kanaal\klantspecifieke software ontwikkeld en vandaar uit invreten in deze klantenkring waar men zich bij Light sinds 3 jaar verder in is gaan specialiseren.

De koppeling en synergetische ambities laten zich raden ; Modiusflow \ Gothia Group.

Tracker

Dinald 25 augustus 2012 01:23

Geachte Tracker: Strategisch is het wel een mooie overname, eens.
Maar operationeel denk ik dat het geen winstbijdrage levert. Eerder het tegendeel: de notarissenbranche heeft het moeilijk en ik twijfel sterk aan de investeringsbereidheid in die sector in het algemeen, ook dus in software. Door de overname komt t zwaartepunt van TIE toch weer meer in NL te liggen, dat dreigde steeds meer naar de VS over te hellen.
Zodra die rechtszaak (SAMAR) afgerond is, verwacht ik snel meer overnames omdat het daarvoor gereserveerde potje met geld dan vrijvalt. TIE heeft gewoon een prima gevulde kas. Er is denk ik vrij veel te koop voor een prikkie: kijk naar TIE zélf :)

aextracker 25 augustus 2012 12:24

Beste Dinald,

Naar mijn bescheiden mening en kijk op TIE is de Light overname i.r.t. winstbijdrage van TIE in 2012\2013 niet echt relevant.
Door een jaar omzet van euro 350 K toe te voegen, zal er met een brutomarge van (let;s say) max. 25% ; max. Euro 85 K aan resultaat worden toegevoegd.
De impact van de Light overname op de geografische omzet mix is daarmee bescheiden en weinig materieel i.r.t. het potentieel wat E-commerce & CSP in de USA te bieden heeft en actueel toevoegt. Dat gaat nl. met enkele miljoenen per jaar.
Blijkbaar ziet TIE meer in de specifieke kennis van de 5 Light FTE's en de software an sich i.c.m. BIP , en andere services van TIE.
Een sector die in zware concurrentie druk verkeerd, zal juist zoeken naar mogelijkheden om;
a.) efficienter te worden en zo de concurrentie aan te kunnen,
b.) consolidatie , waardoor het omzetpotentieel van deze sector in NL in mijn ogen een beperkte groeipotentie inhoudt. Wanneer zich dit voordoet en TIE bij de juiste klanten zit, kan dat an sich een mooie niche zijn.
De sector van incassobureau's daarentegen is wel een groeimarkt en daarbinnen heeft TIE enkele grote internationale specialisten als partner. Wellicht biedt dat dan ineens binnen en buiten Nederland mooie groeikansen.
Een leuke vraag voor de AvA in maart 2013 !

En ja , ook in ben van mening dat TIE de komende jaren meerdere gerichte kleinere overnames zal gaan doen , eerder dan dat TIE overgenomen gaat worden.
Dat laatste kwam tot op heden niet op de eerste plaats in de strategische visie van het TIE mgt & de RvC. Dat aspekt werd op de laatste AvA nl. duidelijk beantwoord. Eerste prioriteit is TIE winstgevend laten groeien en de winst per aandeel significant verbeteren\vergroten.

Tracker

marcello106 17 september 2012 19:46

tiekinetix.com/innovation/projects/in...

TIE doet weer mee met een EU project.

aextracker 17 september 2012 22:31

Da's leuk !
Bovenal een geheel nieuwe R & D appplicatie\kennis richting qua ontwikkeling voor TIE => "e-learning" .
In concreto ; projectpartners ; 12 verdelen 2,9 Mln = max. 250 K\deelnemer. Veel universiteiten die deelnemen. Misschien goed voor toekomstige resource-planning HR.
Bij een projektlooptijd 2 - 3 jaar ; max. impact omzet\jaar euro 80 K ?

Tracker

Argus 18 september 2012 04:03

quote:
marcello106 schreef op 17 september 2012 19:46:
tiekinetix.com/innovation/projects/in...

TIE doet weer mee met een EU project.

Beste Marcello,

Wat mij opvalt aan de presentatie van het persbericht
is dat het een professioneler uitstraling heeft gekregen
dan voorheen.
Ze komen niet alleen met het bericht naar buiten maar
geven ook duidelijk aan waar zij staan in het geheel
door de webpagina's te vermelden van mede onderzoekers.
Mijn indruk is dat Tie zich steeds beter weet te verkopen.

met vriendelijke groeten,
Olie B Bommel

marcello106 18 september 2012 17:59

tiekinetix.com/innovation/projects/si...

tiekinetix.com/innovation/projects/arum

En nog twee......

marcello106 18 september 2012 19:29

quote:
Olie B Bommel schreef op 18 september 2012 04:03:
[...]

Beste Marcello,

Wat mij opvalt aan de presentatie van het persbericht
is dat het een professioneler uitstraling heeft gekregen
dan voorheen.
Ze komen niet alleen met het bericht naar buiten maar
geven ook duidelijk aan waar zij staan in het geheel
door de webpagina's te vermelden van mede onderzoekers.
Mijn indruk is dat Tie zich steeds beter weet te verkopen.

met vriendelijke groeten,
Olie B Bommel

Heer van Stand,

TIE zal in Q4 2012 en geheel 2013 onder aanvoering van Out de banden met de aandeelhouder gaan versterken. Het "investor center" is het eerste wapenfeit.

Er hoeft natuurlijk maar weinig te gebeuren om de koers een flinke stap hoger te zetten. Iedere kruidenier die Out in TIE weet te interesseren is in staat om dit aandeel vele procenten te laten stijgen.

Ik verwacht overigens dat TIE in ieder geval met de start van het IRP zal wachten tot na de uitspraak van het Hof inzake Samar. (wederom uitgesteld, dit keer tot 9 oktober) en anders na bekendmaking van de jaarcijfers.

[verwijderd] 19 september 2012 09:06

Beide met grote partners in het program, Airbus (EADS) en Daimler.

marcello106 22 september 2012 14:58

Vergeet IBM niet.....

Nadat een delegatie van o.a. TIE afgelopen maandag en dinsdag een bezoek bracht aan Airbus voor de Kick-Off van het ARUM project besloot Beursexpres dat het tijd werd om het verkoopadvies te verhogen naar "houden".

www.guruwatch.nl/advies/66237/Tie/Beu...

Argus 22 september 2012 18:25

quote:
marcello106 schreef op 22 september 2012 14:58:
Vergeet IBM niet.....

Nadat een delegatie van o.a. TIE afgelopen maandag en dinsdag een bezoek bracht aan Airbus voor de Kick-Off van het ARUM project besloot Beursexpres dat het tijd werd om het verkoopadvies te verhogen naar "houden".

www.guruwatch.nl/advies/66237/Tie/Beu...

Uit deze posting blijkt wel dat jij dicht jij het vuur zit !

1.709 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 ... 82 83 84 85 86 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	19 apr 2024 12:25
Koers	1,440
Verschil	0,000 (0,00%)
Hoog	1,450
Laag	1,440
Volume	959
Volume gemiddeld	2.986
Volume gisteren	602

TITAN nieuws meer

13 sep	TIE Kinetix rondt verkoop van activit...
02 aug	Omzet TIE Kinetix in de lift
26 jul	TIE Kinetix verkoopt alle activiteite...
07 jul	Komen meldt kleiner belang in TIE
04 jul	Axxion nipt groter in TIE Kinetix
23 mei	TIE Kinetix tekent contract met L&M
mei '23	TIE Kinetix blijft in rode cijfers
apr '23	Meerderheid wil dividend Tie Kinetix ...
apr '23	TIE Kinetix tekent meerjarig contract...
mrt '23	TIE sluit nieuw contract met The Stow...