Geen dank, het is leuk om elkaars visie te delen en hopelijk leren we van elkaar.
Acerinox:
NAS in USA-> marktleider en een 1ste klasse money machine.
Fabriek in zuid-Spanje, oude meuk die goed ingezet wordt. Niet veel potentieel voor de toekomst.
Zitten voornamelijk veel in zuid-europa en hebben daar sterke basis maar ondervinden veel concurrentie van Aperam en Aziaten. In Italie komt OTK daar nog bij
Zuid-Afrika heeft potentieel maar er is vaak gezeik en Maleisie is een hoofdpijndossier.
Conclusie: USA is de parel, Europa is cash cow (strategisch belangrijk), de rest is ruk.
Aperam:
Brazilie is de parel want ze hebben mega bescherming vd overheid dus zijn heer en meester in zuid-europa. Onaantastbaar en ze gebruiken die positie super sterk.
Europa is eigenlijk behoorlijk ruk van de fabrieken bekeken maar hier komt de kracht vd Mittals om de hoek. Ze investeren geen cent ( natuurlijk gechargeerd) en draaien de toko met plakband en een hamer maar kennen hun markt zeer goed en vullen hun fabriek met de juiste klanten en producten. Dit is DE kracht, zwaar op de centen en je klanten kennen als een echte ondernemer.
Outokumpu:
Beste assets, vooral in Finland waar ook de mijn ligt is het pareltje. Dit is goud waard en samen met Acerinox zijn fabriek in USA de beste ter wereld. Zweden heeft ook zijn kracht in de meer speciale legeringen maar daar zijn de kosten onder controle houden al moeilijk maar nog te doen. Duitsland is te duur en dus het probleem maar strategisch wel belangrijk want Duitsland is bealngrijk voor ze.
USA en Mexico is strategisch belangrijk, ze moeten daar geld gaan verdienen dat maakt ze veel minder afhankelijk van europa en tegelijkertijd maken ze acerinox haar kracht minder sterk. De rest is ook ruk. Hebben wel een goed imago op het gebied van kwaliteit.
Het probleem is veel en veels teveel kosten, dat wordt nu gefixt door onze NL-er daar aan het roer en die heeft het bij de Mittals geleerd vandaar mijn optimisme:)
Dan heb je nog Terni in Italie, ook fantastische fabriek, zeer veel focus op zuid-europa en recht toe recht aan, maarja Italianen....
Aziaten-> goedkoper, en worden heel erg snel heel erg goed. Als je niet al teveel op levertijden en kwaliteit kijkt zijn ze beter. Ja lees dat goed, ...beter. Komende 10-15 jaar gaan de westerse bedrijven verder consolideren of in ieder geval 1 vd spelers wordt opgevreten als de EU/USA het toelaat. In dat opzicht moet je dus goed kijken naar het politieke klimaat want zo gauw de barrieres verdwijnen is er geen redden meer aan. Natuurlijk is het wel zo dat Aziaten op het gebied van milieu, veiligheid en dergelijke wel achterlopen dus daar heb ik het niet over. Wat ik alleen maar wil zeggen is vlak die gasten niet uit, zeer zeer sterke spelers en ook daar gaan ze consolideren maar serieus rekening mee houden.
Wat voor iedereen telt is dat als er weer een crisis komt gaan ze hard naar beneden, ook Aperam simpelweg omdat de vraag wegvalt en de kosten blijven. En dat kan vrij hard gaan, dit is algeheel risico vd markt en moet je je goed beseffen als je investeert in deze sector en dus op voorbereid zijn.