PostNL « Terug naar discussie overzicht

PostNL April 21 | AvA - Dividend

3.734 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 ... 183 184 185 186 187 » | Laatste

Omlaag ↓

cash is king 15 april 2021 21:06

quote:
pakket schreef op 15 april 2021 17:23:
Ja ben er toch niet gerust op.. Straks alles weer open gaan de mensen automatisch minder via internet bestellen... Ik heb dat bij mezelf trouwens wel. Ga straks weer lekker naar een doehetzelf zaak. Denk eens een half jaar vooruit. Zit je in September, is alles weer open.. denk daarom..

Ik weet niet waar je precies niet gerust op bent, maar als het je aandelen Post NL betreft en een mogelijk koersverlies daarop, overweeg dan eens om call-opties te schrijven in the money.

Sept. '21 4.00 euro doet 30 cent (per aandeel). Uitgaande van de huidige koers van 4.24, maak je nog 6 cent winst (per aandeel). En je slaapt rustig tot 21 september, ook wat waard.

max2 15 april 2021 21:23

even een herinnering:

In december 2019 deed BPost een bod van 5,75.
Nu staat post.nl er veel en veel beter voor.
Conclusie: we hebben nog heel veel te winnen op de huidige koers

max2 15 april 2021 21:25

quote:
max2 schreef op 15 april 2021 21:23:
even een herinnering:

In december 2019 deed BPost een bod van 5,75.
Nu staat post.nl er veel en veel beter voor.
Conclusie: we hebben nog heel veel te winnen op de huidige koers

Sorry, het was in 2016

Cedar 15 april 2021 22:03

quote:
Maria Geertruida schreef op 15 april 2021 21:06:
[...]

Ik weet niet waar je precies niet gerust op bent, maar als het je aandelen Post NL betreft en een mogelijk koersverlies daarop, overweeg dan eens om call-opties te schrijven in the money.

Sept. '21 4.00 euro doet 30 cent (per aandeel). Uitgaande van de huidige koers van 4.24, maak je nog 6 cent winst (per aandeel). En je slaapt rustig tot 21 september, ook wat waard.

pas op: op zich goed om opties te schrijven (indien je de aandelen hebt zeer zeker), maar als je bovenstaande doet voor de ex-dividend datum worden de aandelen haast zeker opgevraagd voor de ex-div datum.

tietus riensma 15 april 2021 23:02

quote:
Cedar schreef op 15 april 2021 22:03:
[...]

pas op: op zich goed om opties te schrijven (indien je de aandelen hebt zeer zeker), maar als je bovenstaande doet voor de ex-dividend datum worden de aandelen haast zeker opgevraagd voor de ex-div datum.

Kan je de aandelen dan niet terugkopen en dan hou je de premie over toch of denk ik te makkelijk?

Cedar 16 april 2021 00:05

quote:
tietus riensma schreef op 15 april 2021 23:02:
[...]

Kan je de aandelen dan niet terugkopen en dan hou je de premie over toch of denk ik te makkelijk?

Ja hoor,
Als je aandelen worden opgevraagd dan hou je de ontvangen premie en kun je gerust de aandelen opnieuw kopen,
Weet niet of je er financieel veel mee opschiet maar geeft wellicht beetje rust. Maar je hebt ook war extra kosten: de aanschaf van de opties ( ca 2cent per aandeel) en natuurlijk de aanschaf van de nieuwe partij aandelen, verder hebben sommige brokers ook nog extea kosten wanneer je aandelen worden opgevraagd maar dat hangt van je broker af.
Al met al is het schrijven itm kort voor ex dividend datum niet altijd lucratief.

tietus riensma 16 april 2021 06:25

quote:
Cedar schreef op 16 april 2021 00:05:
[...]

Ja hoor,
Als je aandelen worden opgevraagd dan hou je de ontvangen premie en kun je gerust de aandelen opnieuw kopen,
Weet niet of je er financieel veel mee opschiet maar geeft wellicht beetje rust. Maar je hebt ook war extra kosten: de aanschaf van de opties ( ca 2cent per aandeel) en natuurlijk de aanschaf van de nieuwe partij aandelen, verder hebben sommige brokers ook nog extea kosten wanneer je aandelen worden opgevraagd maar dat hangt van je broker af.
Al met al is het schrijven itm kort voor ex dividend datum niet altijd lucratief.

Danku.
De vraag was meer uit nieuwsgierigheid. Ben veel te bang dat ie paar procentjes stijgt nog zo vlak voor het dividend.

Jalen 16 april 2021 07:35

Bijzonder. Ik had het forum nog openstaan gelukkig, maar als je de pagina van IEX nu opent, is het tabblad forum niet zichtbaar bij de tabbladen. Hopelijk wordt dit snel verholpen.

-Merlijn- 16 april 2021 08:07

quote:
Jalen schreef op 16 april 2021 07:35:
Bijzonder. Ik had het forum nog openstaan gelukkig, maar als je de pagina van IEX nu opent, is het tabblad forum niet zichtbaar bij de tabbladen. Hopelijk wordt dit snel verholpen.

Je kan altijd ook in de geschiedenis kijken van bezochte websites in jouw browser ;-)

Beertje 16 april 2021 08:17

Het is vandaag expiratiedag: het drukken zal wel aanhouden om de koers onder de 4,20 te houden.
Dan moet het volgende week maar gebeuren...
De golf Q1 cijfers in de VS vallen over het algemeen sterk mee, waardoor we vanuit de VS d wind in de rug hebben, maar dan moeten we niet zoals de laatste dagen - niet tegenstelling tot normaal- tegendraads reageren met PNL.
Ik zag overigens gisteren dat alle toppers (YTD >50%) in de Nederlandse beurzen verlieslatend waren, zowel op de AEX, AMX en Smallcaps.
Succes vandaag.

[verwijderd] 16 april 2021 08:23

Voorbeursjournaal PostNL
Op beurskoers EUR4,23 nu 8,7% return via dividend binnen 5 maanden

Nieuwtje van de dag
- PostNL doet (verplicht) verslag mbt groene uitstaande bond www.postnl.nl/en/about-postnl/press-n...

Belangrijke data www.postnl.nl/over-postnl/beleggers/
- Wellicht nog een trading update mbt Q1 cijfers (10 mei) (vorig jaar op dag van AVA nog een trading update mbt Q1)
- 20 April 2021 AVA www.postnl.nl/over-postnl/pers-nieuws...
- 22 April 2021 ex-dividend datum (0,28 cent per aandeel)
- 10 mei 2021 Q1 cijfers
- 9 augustus 2021 Q2 cijfers met aankondiging interimdividend 2021

Dividendinformatie PostNL
Bij instapkoers van EUR4,23 per aandeel. EUR0,37 dividendbetalingen binnen 5 maanden dan ~8,7% rendement door dividenduitkeringen in 5 maanden. En dan vervolgens MINIMAAL 29 cent per jaar (~6,,8%) verwacht de komende 2 jaar daaropvolgend.

Eerste ex-dividend datum is op 22 april 2021 voor 28 cent dividend 2020 (~6,6%) )Interimdividend 2021 (1/3 deel 2020) waarschijnlijk eind augustus en dan jaarlijks hetzelfde patroon naar verwachting.

- Binnen 5 mnd dus 28+9 = 37 cent dividend
- Binnen 14 mnd dus 28+9+20 = 57 cent dividend (minimaal verwacht onderneming)
- Binnen 17 mnd dus 28+9+20+9= 66 cent dividend (minimaal verwacht onderneming)
- Binnen 29 mnd dus 28+9+20+9+20+9 = 95 cent dividend (minimaal verwacht onderneming)

Koersdoelen analisten
Overzicht vind je hier www.postnl.nl/en/about-postnl/investo...

Aandeleninkoop?
- PostNL heeft in Q1 ongeveer 77mln cash ontvangen voor verkoop Cendris en Nexive, dit zou gebruikt kunnen worden voor een aandeleninkoop. Onderneming heeft gezegd dat dit zou kunnen met excess cash (alles beneden 1,5x ebitda oftewel ~600mln net debt). Ik schat de net debt nu conservatief in op 407mln (stand 31-12-20) - 77mln = 330mln, dus 270mln excess cash nu. Wel heeft postnl aangegeven ook naar waardetoevoegende acquisities te kijken, dus niet zeker dat er een aandeleninkoop komt.

Dividend overzicht in NL
Hier een overzicht van NL beursfondsen rendementmetdividend.nl/ wel zelf corrigeren voor al betaald interimdividend svp om de vergelijking eerlijk te houden.

Grotere aandeelhouders in PostNL
Link naar AFM register www.afm.nl/nl-nl/professionals/regist...
- Kretinsky/Vesa Equity Investment heeft >5% www.afm.nl/nl-nl/professionals/regist...
- John de Mol heeft >5%
- Norges bank heeft >3%
- Acadian heeft >3%
- Edingburgh partners heeft >3%
- UBS Group heeft >3%
- SocGen heeft meer dan 5% short gemeld. AFM bevestigd dat SocGen door Trading Book Exemption een vrijstelling heeft voor longregister. Omdat er ook (een minimale) longpositie van 4,5% is, staat SocGen niet in netto shortregister www.afm.nl/nl-nl/professionals/regist...
- Vele andere partijen hebben ook belangen, zie hiervoor Morningstar overzicht (tab institutions) www.morningstar.com/stocks/xmun/tntc/...

Royal Mail
Engels forum mbt Royal Mail uk.advfn.com/stock-market/london/roya...
- Daar ook aandacht voor Kretinsky
- GLS wil binnen 5 jaar verdubbelen in omzet door focus op internationaal en met B2C otp.tools.investis.com/Utilities/PDFD...
- Focus countries en acquisities moeten groot deel upside behalen (pagina 24) www.royalmailgroup.com/media/11417/gl...

Waardering multiples PostNL
PostNL heeft eind 2020 een WPA van ~EUR0,36. Een adj. net debt van EUR407mln (Barclays neemt ook deze hogere net debt uit voorzichtigheid) een EBITDA van EUR409mln en een Ondernemingswaarde (EV) van ~EUR2.552mln op een koers van EUR4,335

Waarderings multiples voor PostNL
- EV/EBITDA20 van 6,24x
- Koerswinstverhouding 2020 van ~12x

Waarderings multiples Deutsche Post DHL
Ondernemingswaarde DPDHL noteert nu 35% hoger dan PostNL
DPDHL heeft eind 2020 een WPA van EUR2,41. Een net debt van ~EUR13mrd, een EBITDA van 8,7mrd en en ondernemingswaarde (EV) van ~EUR73,1 nu op een koers van ~EUR49,17 finance.yahoo.com/quote/DPW.DE?p=DPW....

Waarderings multiples voor DPDHL
- EV/EBITDA20 van ~20,4x
- Koerswinstverhouding 2020 van 20,4

Waarderings multiples Austrian Post
- Beurskoers dd 7 april EUR37,80 en market cap EUR2,56mrd
- Net debt per eind 2020 van ~EUR503mln
- Ondernemingswaarde (EV) is dan EUR3,09mrd
- Omzet 2020 is EUR2,2mrd
- EBITDA20 is EUR302,8mln (13,8%)
- Winst per aandeel 2020 is EUR1,75
- Dividend 2020 is EUR1,60

Waarderings Multiples Austrian Post
EV/EBITDA20 van 10,1x
KW is 21,6x
4,2% dividendrendement

(Austrian Post is een goede peer, heeft ook te maken met dalende briefpost en redelijk gelijke ebitda marge (postnl ~12,5%), focust op pakketten in de buurlanden en betaald dividend.)

Waarderings multiples UPS
Koers UPS nu ~USD179,4 en Ondernemingswaarde UPS nu ~USD174mrd (waarvan ~ USD18mrd net debt). Ebitda20 van USD10,3mrd. EPS van USD8,23

- Net debt/Ebitda = 1,74x (-> 2,5x is maximaal bij normale omstandigheden, dus nog USD7,7mrd ruimte momenteel om te lenen)
- EV/EBITDA20 nu ~16,9x
- KW van 21,7x

UPS kan een eventuele overname van PostNL makkelijk betalen en het levert de aandeelhouders van UPS ook direct veel waarde op aangezien de gekochte Ondernemingswaarde op 7,5x ebitda bij PostNL (koers van EUR5,40 gelijk 16,5x ebitda waard is bij UPS.

Discussie en Conclusie
Outlook 21 PostNL houdt rekening met lockdown in Jan-Feb21, inmiddels is duidelijk dat dit langer gaat duren. Ook heeft Q4-21 straks een hogere (2mln per dag) pakketten capaciteit (dit was Q4-20 nog een probleem). Er wordt zelfs nagedacht om dit nog verder te vergroten naar 3mln pakketten per dag in de piek (was in 2020 1,7mln) volgens bronnen binnen PostNL. Al met al zal 2021 een beter pakkettenjaar worden dan 2020 verwacht ik.

Huidige waardering PostNL is internationaal gezien laag (6,,24x ebitda20 vs DPDHL op 8,4x en Austrian Post op ~10x ebitda20)

Hoog dividendrendement, onderwaardering tov sectorgenoten en mogelijk consolidatie fantasie met grootaandeelhouder Kretinsky die opbouwd in PostNL (5% nu) en al 15% in Royal Mail heeft otp.tools.investis.com/Utilities/PDFD... Of een UPS wat een meer dan dubbele waardering heeft (16,9x ebitda20) en geen goede b2c positie in Benelux heeft.

Risicovrij?
Nee beleggen is nooit risicovrij. Er kan altijd wat onverwachts gebeuren (Iran dat uranium gaat verrijken werd hier op het forum nog voor gewaarschuwd), echter bij geld op de spaarrekening weet u zeker dat het u geld kost met negatieve rentes, inflatie en box3 heffing (kan gezamenlijk oplopen tot 4,25%).Ook nooit al u eieren in 1 mandje leggen, spreiden is heel belangrijk.

-> Daarom warm pleidooi voor een normalere waardering van EUR5,10 voor PostNL obv ~7x EBITDA20, 5,5% dividendrendement en Koerswinstverhouding van 14x

Wilt u de koers van dichtbij volgen dan is Marketviewer een tip (ticker PNL invullen) marketviewer.equiduct.com/ De voorbeurskoers checkt u bij Euronext live.euronext.com/nl/product/equities...

Disclaimer: Schrijver heeft een long positie in PostNL

gpjf 16 april 2021 08:23

Kan natuurlijk ook onder de 4,30 Hahaha

Jestbread 16 april 2021 08:26

Wellicht kun je bij het nieuws ook noemen dat PostNL gedagvaard wordt door Ruud Wassenaar z’n club.

zwendelaar 16 april 2021 08:27

quote:
Jalen schreef op 16 april 2021 07:35:
Bijzonder. Ik had het forum nog openstaan gelukkig, maar als je de pagina van IEX nu opent, is het tabblad forum niet zichtbaar bij de tabbladen. Hopelijk wordt dit snel verholpen.

ja dat klopt ik had de zelfde ervaring maar dan ook met andere fondsen , bijzonder

[verwijderd] 16 april 2021 08:29

quote:
Jestbread schreef op 16 april 2021 08:26:
Wellicht kun je bij het nieuws ook noemen dat PostNL gedagvaard wordt door Ruud Wassenaar z’n club.

Vind je het erg als ik niet meega in zijn guerrilla marketing?

[verwijderd] 16 april 2021 08:31

BlackRock CEO Larry Fink: "I am incredibly bullish" on the stock market.
twitter.com/cnbc/status/1382837413945...

- BlackRock CEO Larry Fink noted that a host of factors are likely to propel markets higher in the near term, even as the S&P 500 and the Dow hover near record levels.

- “I believe because of monetary stimulus, fiscal stimulus, the cash on the sidelines, earnings, the markets are OK. Markets are going to continue to be stronger,” he predicted.

Mangy_Scoundrel 16 april 2021 08:36

quote:
Makita schreef op 16 april 2021 08:29:
[...]
Vind je het erg als ik niet meega in zijn guerrilla marketing?

www.vandale.nl/gratis-woordenboek/ned...
www.vandale.nl/gratis-woordenboek/ned...

[verwijderd] 16 april 2021 08:37

BREAKING news!

Agnes Jongerius wordt uit de RvC ‘geflikkerd’
www.iex.nl/Nieuws/717513/Geen-herbeno...

Jalen 16 april 2021 08:39

quote:
Makita schreef op 16 april 2021 08:37:
BREAKING news!

Agnes Jongerius wordt uit de RvC ‘geflikkerd’
www.iex.nl/Nieuws/717513/Geen-herbeno...

Hahaha ik geloof dat je dit als goed nieuws beschouwd Makita, of vergis ik me?

zwendelaar 16 april 2021 08:39

quote:
Jestbread schreef op 16 april 2021 08:26:
Wellicht kun je bij het nieuws ook noemen dat PostNL gedagvaard wordt door Ruud Wassenaar z’n club.

er is natuurlijk niemand die zegt dat ze voor post nl moeten blijven werken toch , als men niet tevreden is met de beloning die men daar voor krijgt of zie ik iets fout ? T

3.734 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 ... 183 184 185 186 187 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	25 apr 2024 13:00
Koers	1,225
Verschil	-0,008 (-0,65%)
Hoog	1,239
Laag	1,225
Volume	277.873
Volume gemiddeld	2.175.390
Volume gisteren	1.157.272

PostNL nieuws meer

17 apr	Slotcall: AEX is het kneusje van Euro...	7
17 apr	Brits postbedrijf wijst overnamevoors...	1
17 apr	Britse postbedrijf wijst overnamevoor...	2
22 mrt	PostNL bereikt akkoord met vakorganis...	5
04 mrt	ING verlaagt koersdoel PostNL	1
27 feb	Barclays verlaagt koersdoel PostNL	1
26 feb	Beursblik: stijgende personeelskosten...	1
26 feb	Jefferies: tegenvallende outlook PostNL
26 feb	PostNL wil minder vaak bezorgen	2
26 feb	AEX heeft moeite een richting te bepa...