Value8 « Terug naar discussie overzicht

quote:

Outsider123 schreef op 27 januari 2017 12:26:

Vordering op aandeelhouder Value8? Iets dat is toegezegd maar nog niet voldaan?

quote:

wiegveld schreef op 27 januari 2017 14:19:

www.nrc.nl/nieuws/2017/01/27/nederlan...

Kans voor R&S en daarmee V8!?

quote:

nieuwsgierig schreef op 27 januari 2017 16:17:

Juist. Waardeloze ondernemer dus die PPdV. De vraag is dan meteen waarom zou het wel goed gaan bij een gezond bedrijf. Mogelijk groeit Eetgemak wel ondanks PPdV en zou het er veel beter voor staan zonder dat clubje fantastische professionals uit Bussum.

Ceradis. Naar de beurs. Hahaahah. Nee, daar zit ook geen goed verhaal achter anders hadden we dat al lang gehoord, met onderbouwing etc. Lijkt me een aflopend zaakje.

Novisource. Wie kan daar nav berichtgeving vandaag iets zinnigs over zeggen? Zou PPdV / Value8 willen cashen? Is er geld voor dividend. Als iemand die aandelen al zou willen kopen dan he.

Nog immer nieuwsgierig.

quote:

nieuwsgierig schreef op 27 januari 2017 20:00:

Het was een retorische vraag, er staat het gaat goed ondanks PPdV, dus het lijkt me erg raadzaam dat value8 niet alleen geen ongezonde bedrijven koopt maar ook geen gezonde bedrijven, want ze voegen geen waarde toe. Nog los van therapeutische waarde voor PPdV zelf. Maar ja, is daar een beursnotering voor nodig?

quote:

wiegveld schreef op 28 januari 2017 10:56:

Eens, concentreren en niet wijd uitwaaieren, dat zou V8 moeten doen.
Dus alle kleine dingetjes verkopen of laten failleren en op zoek naar 4-5 parels en die doorontwikkelen.

quote:

Stockboer schreef op 26 januari 2017 20:41:

[...]

Ik kom uit op een waarde van 22,5 mln voor het belang in Eetgemak. Het is misschien een forse investering maar toch denk ik dat die binnen 7 jaar terugverdiend is. Past mooi in de langetermijnvisie :) En wie zegt trouwens dat dhr van der Krogt het voor minder weggedaan zou hebben? Hij kan nu lekker achterover leunen en op dezelfde manier z'n toko blijven runnen zoals hoe die het daarvoor ook altijd gedaan heeft, mooi toch.

Hoe had je de case Headfirst-Source gewaardeerd Tategoi?

quote:

Tategoi69 schreef op 29 januari 2017 20:40:

[...]

Ik schat de huidige boekwaarde voor Value8 in het belang Headfirst-Source op dit moment rond de 16-18MM Euro.

scenario1
- Verkrijging belang Source 11.3MM Euro
- Inbreng ProudCompany 2.5MM Euro (oorspronkelijk bepaalde reele waarde)
- Emissie ter overname Source 2.75MM Euro (Value neemt 1.25MM aandelen)
Totale waarde 16.5MM Euro, eventuele Convertible voor a 735.000 aandelen Source niet meegenomen.

Scenario2
-10 x de uitgesproken Nettowinst voor Amortisatie maakt 40MM
- Minus Vendor Loan 6MM Euro
- Minus schulden Source 6MM Euro
- Belang Value8 62%
Totale waarde voor Value8 17.4MM Euro

scenario3, slaat in principe nergens op:)
- 7.650.000 aandelen Source versus gemiddelde beurskoers van Source (2.20) maakt 16.8MM Euro

Echter indien de combinatie de uitgesproken winststijging van 15% de komende jaren kan waarmaken kan deze waarde voor Value8 flink toenemen, grootste risico hier is regelwetgeving mbt ZZPR's

grtn Tategoi

quote:

Valuegate schreef op 30 januari 2017 14:55:

Deze waardering lijkt mij niet zo moeilijk. Eind 2016 werd Headfirst gekocht voor 30 miljoen euro en werd 3 miljoen betaald voor Headfirst Select. Headfirst is qua bruto omzet en marge op de beheerde contracten vergelijkbaar met Source. Source Headfirst Group NV bevat Headfirst 30 Miljoen, Source 30 Miljoen, 3 Miljoen voor Headfirst Select en vergelijkbaar bedrag voor Proud Company. Dus de waarde van Source Headfirst Group zal neem ik aan om en nabij de 66 miljoen liggen. Anders kun je je afvragen waarom men zoveel betaald heeft voor Headfirst. Sterker er zou eind januari nog een Bava komen aldus Source maar die is kennelijk niet nodig omdat Value8 volledig achter deze transactie staat.

quote:

Inquisitor schreef op 30 januari 2017 17:02:

@Tategoi:
Het belang van Value8 in Source is - althans volgens mij - na de fusie met Headfirst nog net iets meer dan 50% en geen 62%.