TomTom « Terug naar discussie overzicht

TomTom oktober2023

1.375 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 ... 65 66 67 68 69 » | Laatste

Omlaag ↓

Wereldbelegger 16 oktober 2023 17:58

quote:

voda schreef op 16 oktober 2023 10:13:
Beursblik: ING verlaagt koersdoel TomTom

Van 8,50 euro naar 7,00 euro.

(ABM FN-Dow Jones) ING heeft het koersdoel voor TomTom verlaagd van 8,50 euro naar 7,00 euro, maar handhaafde het Houden advies. Dit maakte de bank maandag in een rapport bekend.

Volgens ING waren de cijfers van TomTom over het derde kwartaal conform verwachting. Hoewel TomTom veel verwacht van het nieuwe kaartenplatform, denkt ING dat de echte impact op de cijfers pas in de loop van 2024 zichtbaar zal zijn.

Samen met een langzamere groei van de autoproductie, betekent dit volgens ING dat een echte opleving in de cijfers van TomTom wellicht pas in 2025 te zien zal zijn.

ING wees er ook op dat ondanks het verbeterde product, de recente groei in marktaandeel nog niet heeft geleid tot meer winst.

De analisten van ING verlaagden dan ook de omzettaxaties voor de boekjaren 2024 en 2025 met 2 procent. En ook over de winstgevendheid werd de bank voorzichtiger.

quote:
tatje schreef op 16 oktober 2023 16:11:
[...]

Wat een dropl.l.

Op de CMD, dus bijna een jaar geleden zei Taco : So, I think, to answer it in 2024, we will make profits and I think it will be a single-digit – probably a low single-digit percentage. And the real increase will come the year after.

Ik zeg en het gaat dus op mijn kap.

Dus een jaar geleden zei Taco hetgeen nu door ING wordt gebruikt om het koersdoel te verlagen.

Ik verdenk ING van .............................................................................

De analist van ING beoordeelt, na het lezen van de cijfers en trekt daaruit conclusies die jou niet bevallen.
Maar daarom is hij zeker geen dropl.l.

Hij denkt het zijne er van.
In plaats van klakkeloos de praatjes van CEO en CFO als de enige waarheid over te nemen.

pwijsneus 16 oktober 2023 18:04

quote:
hvasd2 schreef op 16 oktober 2023 17:47:
[...]
Kan best wel kloppen Justin. We zijn ondertussen een stukkie ouder geworden maar cashen op tt puur op aandelen is helaas nog niet gebeurd. Soms denk ik met dit aandeel hoe lang duurt hier de kwestie van de lange adem ??

Goddijn lijkt me niet het type om de handdoek in de ring te gooien. Die gaat zeker nog tot 2035 door ofzo. Het is ook niet zo dat het enorm veel moeite kost. Je moet dus nog heel wat jaren geduld hebben, gezien de gemiddelde leeftijd hier zal dat voor velen te laat zijn om er nog van te kunnen genieten.

"Het is zoals het is", als ik voor 1 keer ook eens de grote roerganger mag citeren ;)

Jaap 16 oktober 2023 18:13

De waarde van TT per aandeel is nu 3,75 E voor het bedrijf en 2,25 E voor de cash op de balans.
Vergelijk dat met de koers eind 2008 en marktomstandigheden in 2008.
En trek je eigen conclusie.

tatje 16 oktober 2023 18:16

quote:
ketchup schreef op 16 oktober 2023 16:44:
als ik HG was zou ik de 3 Duitse autoconstructeurs benaderen om HERE over te nemen, op basis van een Equity-swap en met een binding contract dat de 3 constructeurs zich binden aan TT for Maps en Services ( maar daar hebben zij dan ook belang in en bij )

voor deze Equity-swap zou HG dan nieuwe aandelen TT moeten uitgeven en afstaan voor de overname van HERE aan de 3 Duitsers op de basis van 45% van bezit van het nieuwe totaal ( iedere constructeur krijgt dan 15% )

ons huidige aandeel reduceert dan voor 45% van het oude naar het nieuwe maar je krijgt daarvoor een 100% up-value in waardering

het probleem is dan wel voor HG dat hij na deze move het veld zal moeten ruimen voor een nieuwe jongere en energieke CEO, maar financieel staat hij er enorm op te verdienen en wij ook

Ik had er van gehoord, maar moest het opfrissen.

Tja iedereen wist natuurlijk wat een Equity swap is, ik niet, in ieder geval niet meer.

www.hekkelman.nl/kennis/herstructurer...

ketchup het is een mogelijkheid.

Maar wordt het niet moeilijk met al die aandeelhouders en die schulden en bijdragen.

Here

- 6100 werknemers
- schuld zeker 700 miljoen.
- bijdragen eigenaren buiten 2,7 miljard overname, 800 miljoen.

IPO van 5 miljard dollar.

2,7 miljard overname
0,7 miljard schuld
0,8 miljard bijdrage eigenaren
Wat handgeld en op is 5 miljard :-)

? Founded in 1985
? 6,100 employees
? Direct and indirect shareholders:
Audi AG, BMW AG, Robert Bosch
GmbH, Continental AG, MercedesBenz Group AG, Intel Corporation,
Mitsubishi Corporation, Nippon
Telegraph and Telephone Corporation
(NTT) and Pioneer Corporation

18% BMW
18% AUDI
18% Daimler
3,6% Bosch
2,9% continentaal
30% mitsubishi en NTT
9 % Intel
0,5% pioneer

Maar als aandeelhouder in Here zou ik in ieder geval luisteren naar een eventueel voorstel.

Denk dat er al veel wordt gesproken in dat wereldje.

Tenslotte zit het hoofdkantoor van Here ook in Nederland ( Eindhoven )

Jaap 16 oktober 2023 18:22

Die 325 mln komt dan wel van pas.

JustRevisited 16 oktober 2023 18:39

quote:
tatje schreef op 16 oktober 2023 18:16:
[...]

Denk dat er al veel wordt gesproken in dat wereldje.

Tenslotte zit het hoofdkantoor van Here ook in Nederland ( Eindhoven )

Goddijn moest de cijferpresentatie verstek laten gaan en liet De Taeye het verhaal doen. Zal wel een belangrijke afspraak geweest zijn :) Heeft voorzover ik weet nog nooit een call gemist in al die jaren.

NB
HERE zag trouwens 3% omzetkrimp in automotive in 2022 en TT een 17% omzetgroei. HERE is qua omzet nog steeds flink groter dan TT, dat wel www.here.com/sites/g/files/odxslz256/...

tatje 16 oktober 2023 18:51

In 2020 had here een ebitda van 20 en een bijdrage van de eigenaren .

In 2021 of 2022 was automotive omzet 100 miljoen meer en de ebitda rond 120

De eigen bijdrage werd omzet automotive om aan de ratio te voldoen.

Wat is een gezonde Debt EBITDA?
In de huidige tijd zien we dat deze ratio, en daarmee de wil om te financieren, afneemt. In recente hoogtij dagen was een Debt/Ebitda van tussen de 4-5 acceptabel. In de huidige tijd daalt de interesse van banken, waardoor de Debt/Ebitda zakt naar de 3-4.
Misschien nog minder.

100 miljoen meer omzet in de hoogtij van Corona,

Misschien is de samenwerking met Microsoft in 2019 wel ontstaan, omdat Microsoft niet met Here ( beperkt aantal autobouwers als eigenaar ) wilde samenwerken en zag Microsoft al de Overture oplossing.

Kan, want Harold had het bij de CMD over 3 jaar.

Denk dat binnen een jaar veel duidelijk wordt.

Als het zo is als ik denk , worden het zware onderhandelingen eventueel tussen Here en Tom Tom.
Here heeft het niet, maar lange contracten van de drie, zijn ook veel geld waard.

De omzet van de auto eigenaren van Here kan ook veel geld waard zijn, denk dat Ketchup dat ook zo ziet.

Maar bij alles wat Tom Tom doet , hebben ze goedkeuring nodig van Amazon Meta en Microsoft, is mijn mening.

tatje 16 oktober 2023 18:57

quote:
JustRevisited schreef op 16 oktober 2023 18:39:
[...]

Goddijn moest de cijferpresentatie verstek laten gaan en liet De Taeye het verhaal doen. Zal wel een belangrijke afspraak geweest zijn :) Heeft voorzover ik weet nog nooit een call gemist in al die jaren.

NB
HERE zag trouwens 3% omzetkrimp in automotive in 2022 en TT een 17% omzetgroei. HERE is qua omzet nog steeds flink groter dan TT, dat wel www.here.com/sites/g/files/odxslz256/...

Maar mij verhaal over die 100 miljoen meer omzet klopt, zie ik nu.

net automotives sales
2020 613
2021 721

Ik kan alleen spreken over de periode 2016 tot nu.

Kan me niet herinneren dat Harold niet op de CC was.

JR je weet ook niet of hij ziek was, maar dat hadden ze wel gezegd, een belangrijke afspraak lijkt me ook.

Je weet al een jaar dat 13 oktober je CC is en toch afwezig,

Moet iets heel belangrijks op korte termijn tussen zijn gekomen. :-)

pwijsneus 16 oktober 2023 18:59

quote:
JustRevisited schreef op 16 oktober 2023 18:39:
[...]
NB
HERE zag trouwens 3% omzetkrimp in automotive in 2022 en TT een 17% omzetgroei. HERE is qua omzet nog steeds flink groter dan TT, dat wel www.here.com/sites/g/files/odxslz256/...

Je cijfers kloppen weer eens niet, en 2022 groeide LBS maar met 11%, consumer kende een omzetkrimp van minus -11%, in totaal was de groei 6% in 2022, en niet 17%....

tatje 16 oktober 2023 19:07

quote:
pwijsneus schreef op 16 oktober 2023 18:59:
[...]

Je cijfers kloppen weer eens niet, en 2022 groeide LBS maar met 11%, consumer kende een omzetkrimp van minus -11%, in totaal was de groei 6% in 2022, en niet 17%....

Goed lezen.

JR heeft het over automotive en niet over automotive en enterprise .

tatje 16 oktober 2023 19:11

Het zo wat zijn, het idee van Ketchup is misschien wel de oplossing

Tom Tom Here amazon meta microsoft.

En langdurig de duitse autobouwers aan boord.

Benjamin G. 16 oktober 2023 19:16

quote:
voda schreef op 16 oktober 2023 10:13:
Beursblik: ING verlaagt koersdoel TomTom

Van 8,50 euro naar 7,00 euro.

(ABM FN-Dow Jones) ING heeft het koersdoel voor TomTom verlaagd van 8,50 euro naar 7,00 euro, maar handhaafde het Houden advies. Dit maakte de bank maandag in een rapport bekend.

Volgens ING waren de cijfers van TomTom over het derde kwartaal conform verwachting. Hoewel TomTom veel verwacht van het nieuwe kaartenplatform, denkt ING dat de echte impact op de cijfers pas in de loop van 2024 zichtbaar zal zijn.

Samen met een langzamere groei van de autoproductie, betekent dit volgens ING dat een echte opleving in de cijfers van TomTom wellicht pas in 2025 te zien zal zijn.

ING wees er ook op dat ondanks het verbeterde product, de recente groei in marktaandeel nog niet heeft geleid tot meer winst.

De analisten van ING verlaagden dan ook de omzettaxaties voor de boekjaren 2024 en 2025 met 2 procent. En ook over de winstgevendheid werd de bank voorzichtiger.

Door: ABM Financial News.

info@abmfn.nl

Redactie: +31(0)20 26 28 999

Tsja.

Q4 presentatie 2022
- Omzet Location technology voor 2023: 455-485 miljoen
- CAGR t/m 2025 >10%
- 600 miljoen omzet 2025 location technology

Q3 presentatie 2023
- Omzet Location technology voor 2023: 480-505 miljoen
- herhaling van omzetdoelstelling voor 2025
- veel vertrouwen in groei en betere concurrentiepositie
- businessmodel voor Enterprise verandert, dat is nu door de knieën - verwachting dat omzet kan verdubbelen

Het zal de niet dalende OPEX zijn en andere waarderingsmaatstaven zijn. Tenzij het vertrouwen weg is in de afgegeven prognose van Q4 2022. Het kan natuurlijk.

Enig idee wat 10% groei per jaar voor Location technology na 2025 betekent?

visje 16 oktober 2023 19:37

@simon usa @martinmartin (boem) @hik still in? any comments?

effegenoeg 16 oktober 2023 19:44

ING vermogensbeheer heeft vandaag zijn klanten goed bediend met de veel gebruikte aloude truc.

NewKidInTown 16 oktober 2023 21:34

Wat is de PECH-Ratio van TT op dit moment ?

Spoorstudent 16 oktober 2023 21:40

quote:
NewKidInTown schreef op 16 oktober 2023 21:34:
Wat is de PECH-Ratio van TT op dit moment ?

Vette pech. Dus groter dan 1.

Benjamin G. 17 oktober 2023 08:45

Heeft iemand de marketshare en takerates van TomTom scherp? Vraag me af of ze marketshare winnen en dus een competitief product hebben.

Ter illustratie:
80 miljoen auto's * 15% marktaandeel * 20% take rate = 2,4 miljoen auto's
gaat de gemiddelde takerate naar 40% dan is dat 4,8 miljoen auto's

Een verdubbeling in take rates leidt dus tot een verdubbeling in groei van verkopen zonder marktaandeel gewonnen te hebben. TomTom claimt meer marktaandeel te winnen doordat het sneller groeit dan verkopen van auto's. Dat lijkt mij dan niet kloppend.

Groei in automotive vorig jaar 16,5% en dit jaar ergens rond de 27%. Dat effect kan alleen al bereikt worden door groei van de take rates.

JustRevisited 17 oktober 2023 09:37

quote:
Benjamin G. schreef op 17 oktober 2023 08:45:
Heeft iemand de marketshare en takerates van TomTom scherp? Vraag me af of ze marketshare winnen en dus een competitief product hebben.

Ter illustratie:
80 miljoen auto's * 15% marktaandeel * 20% take rate = 2,4 miljoen auto's
gaat de gemiddelde takerate naar 40% dan is dat 4,8 miljoen auto's

Een verdubbeling in take rates leidt dus tot een verdubbeling in groei van verkopen zonder marktaandeel gewonnen te hebben. TomTom claimt meer marktaandeel te winnen doordat het sneller groeit dan verkopen van auto's. Dat lijkt mij dan niet kloppend.

Groei in automotive vorig jaar 16,5% en dit jaar ergens rond de 27%. Dat effect kan alleen al bereikt worden door groei van de take rates.

Dit is wat TT zei over jouw vraag

For us, the biggest driver for growth is take rates. It's not so much car sales because EUR1 million extra or EUR 1 million low for total market share doesn't have that much of an effect. It's more the adoption rates. And if you look at the adoption rate where we are today, it is take rates, it's roughly 40%. We think it can double by the end of this decade.

And there are two drivers to drive that growth, one is EV adoption because we see that with EV cars there's almost a one-on-one correlation with taking navigation in built. And the other one is self-driving features and safety features.

What we communicated, for example, last year with our customer Hyundai, who has decided to -- due to the requirements and safety, they have decided to go fully in navigation and insert navigation no longer as an option when they sell a car, but as a standard feature. So the biggest driver for our Automotive revenue is take rates and not so much the fluctuations in car sales.

De take rates zijn dus 40% voor het geheel en 100% onder electrische voertuigen (vanwege laadpaal routes). Naarmate het aandeel elektrische auto’s stijgt, verwacht tomtom op 80% take rates uit te komen.

De totale autoverkopen wereldwijd, een miljoen meer of minder heeft volgens TomTom amper impact. Wat wel impact heeft is ‘self driving features’ verkopen.

De grootste drivers zijn dus in volgorde van belang
1) toename Ev en daarmee take rates
2) auto’s die geavanceerder worden
3) dan pas de automarkt

ING verlaagde haar advies naar 7,00 euro hold op basis van punt 3 (een *mogelijk* wat afkoelende automarkt) terwijl Taco Titulaer aan analisten vertelde dat een miljoen meer of minder autoverkopen niet echt uitmaakt, maar vooral EV en upsellen van nieuwe technologie.

dachthetniet 17 oktober 2023 09:44

quote:
Benjamin G. schreef op 17 oktober 2023 08:45:
Heeft iemand de marketshare en takerates van TomTom scherp? Vraag me af of ze marketshare winnen en dus een competitief product hebben.

Ter illustratie:
80 miljoen auto's * 15% marktaandeel * 20% take rate = 2,4 miljoen auto's
gaat de gemiddelde takerate naar 40% dan is dat 4,8 miljoen auto's

Een verdubbeling in take rates leidt dus tot een verdubbeling in groei van verkopen zonder marktaandeel gewonnen te hebben. TomTom claimt meer marktaandeel te winnen doordat het sneller groeit dan verkopen van auto's. Dat lijkt mij dan niet kloppend.

Groei in automotive vorig jaar 16,5% en dit jaar ergens rond de 27%. Dat effect kan alleen al bereikt worden door groei van de take rates.

heeft totaal geen invloed voor aandeelhouders behalve HG en zijn inner circle. De rest kan in een knoop vallen.

pwijsneus 17 oktober 2023 09:48

Toch in een paar dagen weer 130 miljoen aan market cap verdampt, puik werk.

1.375 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 ... 65 66 67 68 69 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	31 mei 2024 17:35
Koers	5,695
Verschil	0,000 (0,00%)
Hoog	5,735
Laag	5,605
Volume	246.504
Volume gemiddeld	282.700
Volume gisteren	206.184

TomTom nieuws meer

22 apr	Beursblik: ING verlaagt koersdoel TomTom
17 apr	Slotcall: AEX is het kneusje van Euro...	7
17 apr	Beursblik: zwak kwartaal TomTom	1
17 apr	Beursblik: lichte tegenvaller TomTom
17 apr	AEX opent lager en Peter Wennink neem...	3
17 apr	Kleine tegenvaller bij cijfers TomTom
16 apr	Beursblik: miniem kwartaalverlies voo...
11 mrt	Beursblik: ING verhoogt koersdoel TomTom
02 feb	Beursblik: winst TomTom onderliggend ...	2
02 feb	Rode cijfers TomTom na bescheiden omz...	2